21世紀經濟報道見習記者  張欣  北京報道  

“2022年59家上市銀行持有政府債43.7萬億元，占比69%（占債券投資總額），較上年增加5個百分點?！苯眨咇R威發布的《潛蘊匠心，登峰不輟——2023年中國銀行業調查報告》（下稱“《報告》”）中顯示。

這是畢馬威第十七次發布的關于中國銀行業的年度調查報告，內容涵蓋中國經濟金融形勢分析、銀行業發展回顧及展望、監管政策解讀、行業熱點話題、銀行業績數據等主要內容。

《報告》顯示，在經濟承壓的背景下，為進一步支持實體經濟發展，2022年銀行通過購買國債、地方債等金融投資方式支持實體經濟的增長。2022年，包括59家上市銀行金融投資總額為76.7萬億元，較上年增長8.3萬億元，同比增長12.1%。

其中，六大國有商業銀行是商業銀行金融投資的主體，2022年年末金融投資為44.0萬億元，同比增長12.2%；股份制商業銀行金融投資為19.2萬億元，同比增長11.4%；城商行和農商行金融投資為13.5萬億元，同比增長12.6%。

“商業銀行投資面臨嚴格的監管要求，以及出于自身穩健經營的考慮，收益穩定、流動性強、市場體量大的債券成為商業銀行金融投資的重要選擇?！碑咇R威稱，2022年，59家上市銀行債券投資總額為63.4萬億元，占金融投資的83%，占比同比提升2個百分點。其中，六大國有商業銀行債券投資為40.4萬億元，占其金融投資的92%；股份制商業銀行債券投資為13.7萬億元，占其金融投資的71%；城商行和農商行債券投資為9.4萬億元，占其金融投資的69%，比上年增加5個百分點。

綜合來看，國有六大行金融投資風格趨謹慎，債券占金融投資高達九成；城商行和農商行債券占金融投資比重相對較低，更傾向于投資權益類產品。不過去年在穩增長的基調下，城商行和農商行加大債券投資力度，債券投資占金融投資比重上升至七成左右。

從債券投資種類來看，《報告》顯示，商業銀行持有政府債最多，企業債最少。

具體來看，2022年59家上市銀行持有政府債43.7萬億元，占比69%，較上年增加5個百分點；2022年59家上市銀行持有金融債8.2萬億元，占比13%；2022年59家上市銀行持有政策性銀行債4.6萬億元，占比7%；2022年59家上市銀行持有企業債3.1萬億元，占比5%。

政府債中六大國有商業銀行占比最高，而金融債、政策性銀行債和企業債中，城商行和農商行占比最高。

（上市銀行債券投資種類占比，來源：畢馬威報告 ）

對于銀行業未來趨勢展望，畢馬威認為，支持實體經濟高質量發展是銀行業的首要任務。從金融服務領域來看，制造業、科創企業、綠色發展等仍然是信貸傾斜的重點。由于房地產在國民經濟中的重要支撐作用，金融機構應全力服務房地產業“保交樓、保民生、保穩定”，支持行業向新發展模式轉變。

此外，畢馬威預計凈息差仍存下行壓力，穩住凈利息收入“基本盤”需要多措并舉，例如繼續進行資產結構的調整和優化、進一步加強對存款付息率的管理、強化對利率風險的主動管理等。同時，《報告》預測商業銀行中間業務今年有望企穩，以及商業銀行資本充足率兩極化趨勢將持續。