21世紀經(jīng)濟報道 記者 崔文靜 北京報道

 近日，證監(jiān)會廈門證監(jiān)局的一則罰單，揭露出創(chuàng)業(yè)板*ST 公司紅相股份6年造假騙局。

根據(jù)罰單，2015年上市的紅相股份，自2017年起即開啟造假模式，并在此后6年間虛增營業(yè)收入10.01億元、虛增利潤3.92億元。

財務造假之余，紅相股份還憑借虛假財務數(shù)據(jù)實施定向增發(fā)和可轉債融資，合計募資高達6.43億元。由于其發(fā)行文件是以欺騙手段騙取，因此被判為欺詐發(fā)行。

值得注意的是，與以往多數(shù)上市公司違法違規(guī)處罰不同，此番違法違規(guī)“關鍵少數(shù)”——紅相股份實控人、董事長兼總經(jīng)理（以下簡稱實控人）被罰力度明顯加大。

紅相股份實控人被罰2288萬元，與公司的2513萬元處罰金額相近，且實控人被終身市場禁入。

業(yè)內(nèi)人士認為，監(jiān)管層此番處罰紅相股份的震懾效果顯著。

持續(xù) 6 年造假大騙局

日前，證監(jiān)會廈門監(jiān)管局、深交所分別向紅相股份出具罰單。罰單背后，一則持續(xù)長達6年的造假騙局浮出水面。

紅相股份主營電力設備及服務、新能源及工程、特種通信和其他電子設備，于2015年2月17日登陸創(chuàng)業(yè)板 ，上市僅僅2年便走上財務造假之路。

在此后的長達6年時間內(nèi)，紅相股份營業(yè)收入、凈利潤持續(xù)造假，合計虛增營業(yè)收入10.01億元、凈利潤3.92億元。

2017年-2020年期間，紅相股份虛增營業(yè)收入在當年披露總營收中的占比分別為 14.10%、19.49%、16.94%和20.12%，虛增凈利潤占比分別為 38.03%、47.72%、48.19%和29.79%。

更為嚴重的是，紅相股份在持續(xù)造假多年后，還于2019年、2020年使用虛假的財務數(shù)據(jù)實施定向增發(fā)股份和可轉債融資，合計募資高達6.43億元，這使其涉嫌構成欺詐發(fā)行，且違法情節(jié)嚴重、性質(zhì)惡劣。

紅相股份被監(jiān)管部門立案調(diào)查緣起于其 2022 年年報被審計機構出具無法表示意見的審計報告，其違法違規(guī)行為由此進入監(jiān)管視野。

監(jiān)管處罰新動向

業(yè)內(nèi)人士認為，紅相股份造假手段頗為隱蔽。

在公司實際控制人、主要負責人楊某的精心組織策劃下，紅相股份本部及5家子公司均通過虛構銷售、采購等業(yè)務實施系統(tǒng)性財務造假，虛假業(yè)務對應客戶供應商90余家，對應的采購、生產(chǎn)、銷售、物流等單據(jù)一應俱全，造假隱蔽性、欺騙性強，“真金白銀造假”的典型。

此次監(jiān)管處罰的一個重要看點是 ，除了處罰上市公司，對相關責任人的處罰力度較以往明顯加大。

從罰款數(shù)額來看，紅相股份及其相關涉事人員合計被罰6556萬元，由紅相股份公司主體承擔2513萬元，公司實控人被罰 2288萬元，兩者不相上下。而對欺詐發(fā)行的處罰，紅相股份公司主體被罰58萬元，實控人個人被罰88萬元，對實控人責任追究的力度相比更大。

懲處上市公司的同時更要嚴懲“首惡”，這是市場呼聲所在，也是監(jiān)管近期處罰的新動向。

此外，紅相股份實控人被處以大額罰款的同時，還被實施終身市場禁入。