21世紀經濟報道記者張欣 北京報道

“經過這幾年持續夯基礎、調結構，我們打造出一張更加健康、基礎更加扎實的資產負債表，增強了穿越周期的發展韌性。”4月1日下午，民生銀行以網絡直播的形式召開2024年度業績交流會，董事長高迎欣在會上如此表示。

過去一年，全球經濟復雜多變，國內經濟轉型升級，銀行業承壓明顯。民生銀行年報顯示，其經營全年呈現逐季改善趨勢，四季度營收實現同比增長，展現出積極向好的發展勢頭。

高迎欣稱，民生銀行通過“與民營企業并肩同行、鍛造穿越周期能力，堅守小微金融領先戰略、共創特色發展模式，長期深耕零售金融、共享財富價值增長成果，以人工智能賦能經營管理、共筑高質量成長基石，將用心服務融入基因、共踐價值創造”這五個 “不變” 與 “變”，實現從規模驅動到質量引領等跨越，優化業務結構、穩定息差。2025年，民生銀行將保持戰略定力，提升服務質效、拓展業務、精細負債經營、管控資產質量、深化數字化轉型以推進高質量發展。

結構優化與韌性顯現

民生銀行在復雜的金融市場環境中，通過積極調整業務結構，展現出較強發展韌性。2024年年報顯示，民生銀行實現集團營業收入1,362.90億元，同比下降3.21%；歸屬于母公司股東的凈利潤322.96億元，同比下降9.85%；資產總額78,149.69億元，比上年末增長1.82%；不良貸款率1.47%，比上年末下降0.01個百分點；核心一級資本充足率9.36%，比上年末上升0.08個百分點。

總體來看，民生銀行2024年財報穩中有進、態勢向好。營業收入同比降幅逐季收窄，各季度累計降幅分別為6.80%、6.17%、4.37%、3.21%，降幅優于同業水平；其中，三、四季度連續實現環比增長；全年凈息差1.39%，降幅同比收窄7BP，低于同業可比水平；下半年凈息差1.41%，較上半年提升3BP。收入與息差的企穩，主要由于全行客戶基礎、業務結構等因素的持續改善。

近年來，民生銀行主要圍繞提升經營質效來調整優化業務結構。從資產端來看，據民生銀行行長王曉永介紹，該行加大信貸投放力度的同時，有效管控低收益和低效資產，資產結構更趨優化。全年一般性貸款增加1242億元，增量在總資產增量中占比89%，余額占比較上年末提升0.63個百分點，較2020年末累計提升2.0個百分點。與此同時，重點領域、重點區域貸款持續較快增長。2024年，綠色、制造業、普惠小微等重點領域貸款增速顯著高于全行貸款平均增速；長三角、大灣區、成渝、福建等重點區域貸款占比達到65.57%，提升0.69個百分點。

從負債端來看，王曉永稱，近年來民生銀行通過深耕客戶，獲取高質量負債的成效逐步顯現，存款付息率持續下降。各項存款中個人存款較上年末增加918億元，占比提升2.4個百分點；活期存款較上年末增加1275億元，占比提升3.2個百分點。存款付息率降幅持續擴大，2024年存款付息率2.14%，較上年下降17BP，下半年環比再下降20BP。高迎欣還強調，2025年將負債精細經營作為價值創造的最重要工作，進一步提升負債質量。

凈息差方面，民生銀行管理層表示，2024年以負債成本管理為核心，通過精準管價格、靈活抓節奏、合理調結構，實現了付息負債成本的逐季下降。全年凈息差為1.39%，同比下降7BP，但降幅較同比收窄7BP；下半年凈息差1.41%，比上半年高出3BP。

正如高迎欣在業績會上所言：“對公、機構、小微、個人客戶基礎持續夯實，業務結構進一步優化，去年存款成本率持續下降，活期存款占比不斷提升，資產投放中制造業、五篇大文章等占比穩步提升。這‘優負債 - 穩資產’的組合帶來息差企穩，去年下半年息差環比提升，今年也呈逐步企穩態勢。”通過資產與負債兩端的協同優化，民生銀行不斷提升經營質效，增強自身穿越經濟周期的韌性。

此外，王曉永還全面介紹了民生銀行的資產質量情況。他表示，民生銀行不良貸款率、不良貸款生成率已連續四年穩步下降。具體來看，2024年末，集團不良貸款率1.47%，較上年末下降0.01個百分點，較2020年末累計下降0.35個百分點。房地產領域資產質量總體保持穩定，地方政府融資平臺債務規模總體較低且持續下降。銀行不良貸款生成率1.49%，同比下降0.09個百分點，較2020年累計下降2.14個百分點。同時，民生銀行新準入客戶不良生成率保持在較低水平，近三年新準入客戶不良生成率僅0.43%，風險防控效果較好。

客戶基礎鞏固：增長與深耕并重

客戶是銀行發展的基石。近年來，民生銀行始終將客戶經營置于戰略核心位置，持續強化戰略客戶 “壓艙石”“牛鼻子” 作用，不斷深化大中小微個人一體化經營及分層分類專業經營，成效斐然。

對公客戶領域方面，截至2024年末，民生銀行總、分行級戰略客戶1,992戶，比上年末增加303戶；戰略客戶牽引的供應鏈核心客戶2,494戶，比上年末增長1,162戶；鏈上融資對公客戶數30,498戶，比上年末增加15,380戶。

中小企業業務方面，民生銀行通過優化迭代中小業務新模式提升質效。據高迎欣透露，近三年民生銀行中小客戶數呈兩位數增長，中小信貸余額復合增長率達20%。財報數據顯示，民生銀行中小企業信貸余額截至2024年末達9,720.41億元；機構客戶數增長至39,637戶，較上年末增長15.96%。

“中小民營企業市場潛力巨大，有較強的金融服務需求。”高迎欣介紹，民生銀行通過中小信貸計劃，總分行聯動在重點區域、重點行業開展研究，選定有區位稟賦優勢、產業政策支持、穩定發展趨勢、批量開發空間的細分行業，提煉行業價值驅動因素和關鍵風險指標。同時，打破過去看重財報和抵押的傳統思路，明確客戶名單和行業限額，給予客戶預授信，對中小商業模式進行全面升級，實施“風險前置、專職審批、集中作業、獨立貸后”管理模式，解決中小企業客戶線下貸款審批難、審批慢的難題，打造中小業務核心競爭力。

在小微金融領域，民生銀行深入踐行國家普惠金融戰略，持續創新服務模式，為中小微企業提供高效且全方位的金融及非金融服務解決方案。截至 2024 年末，中小企業信貸余額達 9,720.41 億元，小微貸款余額為8,551.02億元，較上年末增長 638.86 億元。其中，普惠型小微企業貸款余額增長至 6,627.18 億元，較上年末增加504.49億元，有貸戶達 51.48 萬戶，比上年末增加 0.15 萬戶。2024 年累計發放普惠型小微企業貸款 7,150.12 億元，平均發放利率為 4.27%，較上年下降 38BP，在助力小微企業發展的同時，優化了客戶結構。

零售客戶方面，據高迎欣介紹，民生銀行將零售作為長期性、基礎性戰略業務，以AUM為核心，圍繞全量客戶、資產配置和場景服務，借助數據洞察、智能決策和精準觸達，分層經營大眾、財富、私銀客群。同時搭建企業級權益平臺整合非金融服務，升級網點打造綜合性服務中心，夯實零售客群基礎。

截至2024年末，零售客戶數13,429.02萬戶，比上年末增長5.99%；私人銀行客戶數6.21萬戶，比上年末增長12.48%；私人銀行客戶總資產達到 8659.69 億元，比上年末增加 890.27 億元，增幅為 11.46%，私人銀行與財富管理服務能力提升，“私人定制、會客廳、遠程專家”服務品牌影響力增強，差異化優勢逐步形成。管理零售客戶總資產2.95萬億，比上年末增長7.87%。

泛海、東方等風險總體可控，訴訟有序推進

對于市場關注的重點貸款、重點項目風險情況，民生銀行副行長黃紅日在業績會中也給予一一回應。

黃紅日透露，截至2024年底，東方集團在該行的貸款余額為 76.94億元，與上年末相比減少約19億元，貸款主要擔保物為北京地區土地、商業房地產抵押等。從占比來看，該貸款在本行總體貸款中占比較低，且已綜合考慮客戶風險狀況及抵質押擔保情況等進行撥備計提，對該行經營不會產生重大實質性影響。訴訟方面，已向北京金融法院就東方集團相關欠款提起訴訟，并收到《受理案件通知書》，后續將依法維護公司合法權益。

據介紹，2024年底，泛海集團在民生銀行的貸款余額為184.84 億元，該貸款的主要擔保物為武漢地區土地抵押、武漢中心大廈在建工程抵押、部分商業房地產抵押及部分股權質押等，并綜合客戶風險狀況及抵質押擔保等情況，進行了相應的撥備計提。根據中證登提供的股東名冊，泛海僅持有1股民生銀行股票，已不再是該行主要股東。

在訴訟進展方面，自2023年1月起，民生銀行北京分行以金融借款合同糾紛為由，陸續對武漢中心大廈開發投資有限公司、武漢中央商務區股份有限公司、泛海控股股份有限公司、中國泛海控股集團有限公司等主體提起訴訟。截至目前，與武漢中心大廈開發投資有限公司、武漢中央商務區股份有限公司的訴訟已發布立案執行公告；與泛海控股股份有限公司、中國泛海控股集團有限公司的5筆訴訟已取得生效裁判文書，該行勝訴；另2筆訴訟也已取得一審判決結果，民生銀行同樣勝訴。這些階段性成果為后續債權回收及風險化解奠定了堅實基礎。